投资组合风险敞口（Heat）计算器
把当前所有持仓都加进来，用一个数字看清总风险——组合风险敞口（Portfolio Heat），也就是如果所有止损同时被触发，你会损失账户的百分之多少。
计算结果
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什么是组合风险敞口（Portfolio Heat）？
组合风险敞口是指如果所有持仓同时触及止损，你将损失的账户资金总百分比。这相当于把"每笔交易风险1%"规则应用到多笔持仓上：如果你持有5笔仓位，每笔风险1%，那么你的组合风险敞口就是5%——也就是说，一次相关性很高的剧烈市场波动导致同时止损，可能会让你一次性损失账户的5%。大多数专业风险管理框架会将总风险敞口限制在账户资金的5%到10%之间，即使每笔单独交易看起来风险很小。敞口（占账户百分比）是另一个独立指标——它是不考虑止损距离的总名义仓位规模，反映了你实际承担了多少杠杆/市场敞口。
常见问题
安全的组合风险敞口水平是多少？
许多专业交易者和自营交易公司会将总组合风险敞口限制在账户权益的5%-10%以内，即使每笔单独交易的风险都很小且可控。合适的上限取决于你持仓之间的相关性——5笔互不相关、各风险1%的交易，要比5笔高度相关、可能因同一次市场波动而同时止损的交易更安全。
组合风险敞口和敞口有什么区别？
组合风险敞口是指所有止损都被触发时你会损失的金额，它取决于每笔止损与入场价之间的距离。敞口则是不考虑止损距离的总仓位规模（名义价值），反映你整体承担了多少杠杆或市场敞口。你可能止损很紧（风险敞口低）但仓位规模很大（敞口高），反之亦然。
方向（多头或空头）会影响风险计算吗？
不会。每笔持仓的风险就是入场价与止损价之间的距离乘以仓位规模——无论止损设在多头入场价下方，还是空头入场价上方，这个距离都是一样的。计算器不需要知道方向，只需要知道你的止损实际设在哪里。