AIO.
RU ▾

Инструменты — Калькулятор беты криптовалют (к BTC)

Калькулятор беты криптовалют (к BTC)

Живая бета любого альткоина к биткоину — фактическому рыночному бенчмарку крипты — рассчитанная по парным периодным доходностям на свечах Binance, с корреляцией и R², показывающими, какую долю движения бета действительно объясняет.

Загрузка…

Результаты

Бета (к BTC) —
Корреляция (r) —
R² (объяснённая дисперсия) —
Альфа (за период) —
Периоды доходности —

Бета показывает, насколько актив исторически двигался на каждый 1% движения BTC: бета 1.5 означает, что он обычно двигался примерно на 1.5% на каждый 1% движения BTC в том же направлении. Это ретроспективная статистическая зависимость за выбранное окно анализа, а не гарантия будущего поведения, и она может заметно меняться при смене окна или рыночного режима.

Как рассчитывается бета

Калькулятор загружает одинаковое число последних свечей по выбранному активу и по BTC, преобразует их в процентные доходности от периода к периоду и проводит линию через парные точки (доходность BTC, доходность актива) методом наименьших квадратов. Бета — наклон этой линии: насколько в среднем актив двигался на каждый 1% движения BTC за окно анализа. Альфа — свободный член линии: средняя доходность актива, остающаяся после вычета его бета-экспозиции к BTC. Корреляция (и её квадрат, R²) показывает, насколько тесно они действительно движутся вместе: бета 2 при корреляции около 1 — куда более надёжная зависимость, чем та же бета при корреляции около 0, когда BTC почти не объясняет фактические движения актива.

Часто задаваемые вопросы

Почему бенчмарк — BTC, а не более широкий криптоиндекс?
Биткоин — самое близкое к общерыночному бенчмарку, что есть в крипте: большинство альткоинов движутся вместе с BTC и коррелируют с ним сильнее, чем с любым диверсифицированным индексом, а у BTC самая глубокая и непрерывная ценовая история среди всех криптоактивов. Ту же конвенцию используют большинство трекеров крипто-беты.
Что означает бета больше 1 (или меньше 1)?
Бета выше 1 означает, что актив исторически усиливал движения BTC — с большим размахом в обе стороны. Бета от 0 до 1 — двигался в ту же сторону, что и BTC, но слабее. Отрицательная бета (в крипте редкая и обычно недолговечная) означает, что за окно анализа актив, как правило, двигался противоположно BTC.
Почему бета так сильно изменилась при смене интервала или окна анализа?
Бета оценивается по тому окну доходностей, которое вы ей задаёте, поэтому она чувствительна и к интервалу (доходности 1h и 1d улавливают разные виды совместного движения), и к глубине окна (период с одним крупным эпизодом раскорреляции может сместить оценку). Единственно верной беты не существует — относитесь к ней как к грубой, зависящей от рыночного режима статистической сводке и смотрите рядом корреляцию/R², чтобы понять, насколько надёжна конкретная оценка.

Похожие торговые инструменты

Индекс страха и жадности крипторынка Матрица корреляций криптовалют Дашборд ставок финансирования криптовалют Дашборд открытого интереса и соотношения лонг/шорт Обратный отсчёт до халвинга биткоина Криптовалютный калькулятор базиса и кэш-энд-керри
Начать 5-дневный бесплатный триал